Net voor de bekendmaking van belangrijke cijfers m.b.t. de Amerikaanse arbeidsmarkt die een impact zouden kunnen hebben op de tendens op de wereldbeurzen, stonden de indexen in het groen: +4,4% voor de S&P 500 en +4,7% voor de Nasdaq, +2% voor de Stoxx Europe 50 en +1,20% voor de Bel 20.
Registreer u op onze site en volg de financiële actualiteit op de voet
Beleggers konden de vertraging van de industriële activiteit in Europa en de VS wel smaken. Volgens de meest optimistische onder hen zou dit de centrale banken namelijk ertoe kunnen aanzetten om de rente minder snel te verhogen. Overigens ging de langetermijnrente begin deze week fors bergaf, wat de aandelenkoersen een duw in de rug gaf. Maar het is te vroeg om te speculeren op een hypothetische wijziging van de monetaire politiek. Beleggers zijn dan ook niet geneigd meer risico’s te nemen zolang er niet meer zichtbaarheid is.
De energiesector veerde 6% hoger dankzij de stijging van de olieprijs. De OPEC+ zal haar productie terugdringen om de prijzen te stutten. Niettemin stelt de sector teleur. Diverse spelers maakten resultaatsdalingen bekend (o.a. Shell, waarvan het aandeel toch nog 2,6% hoger ging). Die evolutie was nochtans voorspelbaar. ExxonMobil schoot 16,9% hoger dankzij de vooruitzichten in het domein van aardgas.
De grondstoffensector klom met 5,5%, de chemiesector 4,2% en de sector voor vrije tijd 4,2%. De cyclische sectoren worden hoger gedreven door de hoop dat de wereldeconomie een zachte landing maakt.
De nutssector sprokkelde slechts 0,6% bijeen, de farmasector 1,8% en de telecomsector 1,8%. Deze defensievere sectoren zijn nu minder in trek.
De technologiesector steeg met 6,1% wereldwijd en met 6,9% in Europa dankzij de terugval van de langetermijnrente begin deze week.
De halfgeleidersector veerde op met 8,2%, vooraleer AMD (+7,1%) en Samsung Electronics (+5,8%) minder optimistische aankondigingen deden met winstnemingen tot gevolg.
Binnen de Bel 20
VGP werd verder in een neerwaartse spiraal meegezogen en gaf 28,6% prijs (na een duik van 73% sinds begin 2022). Deze week leed het aandeel onder de aankondiging van de uitgestelde afronding van de 4e joint venture met Allianz.
Voor meer info, lees onze analyse VGP: koers overdreven afgestraft?
De GVV’s blijven kreunen onder de het hoogste renteniveau van de laatste 10 jaar.
Cofinimmo (-2,1%) verkocht een kantoorgebouw in de gedecentraliseerde zone van Brussel (voor een prijs boven de waarde in de boeken!) en kocht er een ander in het Central Business District (aanpalend aan een gebouw dat al in de portefeuille zit). Voorts verwierf het ook nog een woonzorgcentrum in Nederland.
Warehouses De Pauw moest 2,1% inboeten ondanks dat bekend raakte dat leidinggevenden van de GVV onlangs flink wat aandelen bijkochten.
Aedifica (-3,1%) verwierf nog eens 2 woonzorgcentra in het Verenigd Koninkrijk (1 in exploitatie en 1 nog te bouwen).
Aandelen die het meest onderhevig zijn aan de rente-evolutie deden het deze week het best.
Sofina veerde op met 6,2%. In de portefeuille van de holding steken heel wat belangen in niet-beursgenoteerde technologiebedrijven.
Solvay steeg met 6,6%, Umicore met 5,3% en Aperam met 2,7%. Dat laatste spon garen bij de koopadviezen van een aantal analisten en bij het feit dat de groep tipt op een min of meer stabiel brutodividend 2 EUR.
Voor meer info, lees onze analyse Aperam lijdt onder de aftakelende conjunctuur
Ackermans & van Haaren ging 3,5% hoger dankzij de lancering van een aandeleninkoopprogramma voor een bedrag van 70 miljoen euro. Het is niet zeker of de aandelen vervolgens zullen worden vernietigd. Mogelijk zullen ze worden aangewend als stock options voor leidinggevenden. Gezien de huidige decote van meer dan 15% is het aandeel interessant, maar voor een aankoop geeft u best de voorkeur aan een rechtstreekse belegging in DEME (+11,1%), het meest veelbelovende belang van AvH (iets meer dan 30% van de portefeuille).
Ondanks een koersdoelverlaging van een analist die verwacht dat de verzekeraar bij de bekendmaking van de resultaten over het 3e kwartaal zijn nettowinstprognose voor dit jaar zal verlagen van 1 naar 0,9 miljard euro, klokte Ageas in het zog van zijn Europese sectorgenoten de week 3,0% hoger af.
KBC (-0,8%) daarentegen roeide tegen de stroom van de Europese bankaandelen in. De bankverzekeraar dreigt van 2023 tot 2025 te worden onderworpen aan een overwinstbelasting van 60% die de Tsjechische regering overweegt in te voeren bij energiebedrijven en banken.
Colruyt (-2,0%) ontsnapte niet aan de terugval die heel wat Europese voedingsdistributeurs ondergingen. De retailer kreeg bovendien een koersdoelverlaging van een analist voor de kiezen. De groep huldigde overigens een nieuw magazijn in voor zijn 61% online-apotheekdochter Newpharma.
Buiten de Bel 20
Xior Student Housing (-9,9%) stond zwaar onder druk nadat de verkopers van Basecamp een deel van hun aandelen die ze in ruil kregen voor de inbreng van (een deel van) hun gebouwen via een private plaatsing bij institutionelen verkochten tegen 29,10 EUR. Dat is 7,8% onder de laatste voorafgaande beurskoers of zelfs bijna 34% onder de prijs waarvoor ze die Xior-aandelen hadden verkregen bij de overnamedeal. Een van de kopers was Aloxe, de hoofdaandeelhouder van Xior waarachter o.a. de CEO en financieel directeur van Xior schuilgaan, wat toch enigszins geruststellend is. Overigens kochten zowel Aloxe als de CEO zelf de voorbije weken gretig aandelen.
Home Invest Belgium (-13,5%, houden) verwierf een eerste project in Limburg (Hasselt). De oplevering is voorzien voor 2023.
De bieder heeft nu 91,8% van Befimmo (-0,7%) in handen (96,9% inclusief eigen aandelen die Befimmo aanhoudt). Van 25 oktober 2022 tot en met 3 januari volgt er een uitkoopbod. In afwachting daarvan: houden.
Voor meer informatie, lees onze analyse Uitkoopbod op Befimmo in zicht
IBA heeft een contract ondertekend met het Georgische ElsMed en Novatec voor de installatie van een radiofarmaceutisch productiecentrum in Georgië. Het centrum zou tegen 2024 operationeel moeten zijn. Al lijkt dit een klein contract, toch bevestigt dit dat de divisie andere deeltjesversnellers goed boert. Zo verkocht de tak al 25 installaties sinds begin 2022. De koers blijft echter onder druk staan (klom met 14% over de voorbije week maar kelderde met 24% over de laatste 30 dagen). Naast de onzekerheid rond de winstgevendheid van de groep lijdt IBA namelijk ook onder de renteverhoging aangezien die op de financieringscapaciteit van de ziekenhuizen zal wegen.
Koersvariaties van maandagmorgen tot vrijdagmiddag.
Profiteer een maand gratis van al onze aanbevelingen rond de volgende aandelen! 1 maand gratis!