Moet je op de beurs beleggen in het aandeel van de verzekeraar Ageas waarvan de vooruitzichten goed ogen ?
De vooruitzichten ogen erg gunstig. De verzekeraar heeft een stevige voet in huis in Azië en vooral in China, terwijl het ook de marktpositie van zijn Britse en Belgische tak onlangs aanzienlijk verstevigde.
Nadat Ageas in augustus 2025 reeds bij de publicatie van de halfjaarresultaten zijn winstverwachtingen voor heel 2025 verhoogde (bekendmaking jaarresultaten op 25 februari), trekt de verzekeraar ze nu nogmaals op. Ageas...
Exclusief voor onze leden
Wil je het volledige artikel lezen?
Kies het aanbod dat bij jou past:
De groep kan tegelijk op meerdere paarden wedden.
Met een verwacht dividendrendement van 4,5% netto en de intentie om het dividend jaarlijks met minstens 6% op te trekken is Ageas een dividendaandeel bij uitstek.
KOPEN.
Nadat Ageas in augustus 2025 reeds bij de publicatie van de halfjaarresultaten zijn winstverwachtingen voor heel 2025 verhoogde (bekendmaking jaarresultaten op 25 februari), trekt de verzekeraar ze nu nogmaals op. Ageas mikt zo op een nóg hogere recordwinst (“netto operationeel resultaat”) van 1,6 à 1,65 miljard euro tegenover 1,3 à 1,35 miljard voorheen.
Aanleiding daartoe is een eenmalige Chinese belastingmeevaller (in verband met uitgestelde belastingen van boekjaar 2023 en 2024) door de aanpassing van de boekhoudregels bij Taiping, de Chinese partner van Ageas. Dit zal leiden tot een hogere winst bij Taiping Life, de gezamenlijke joint venture van beide verzekeraars en bijgevolg ook bij Ageas (positief effect van ongeveer 1,60 EUR per aandeel).
We trekken onze winstprognose 2025 daardoor op van 6,46 naar 8,06 EUR per aandeel.
Die voor 2026 en 2027 houden we voorlopig ongewijzigd op 6,87 en 7,40 EUR.
We tippen op brutodividenden van respectievelijk 3,75 EUR (+7,1%), 4 EUR (+6,7%) en 4,25 EUR (+6,3%).
Koers op het moment van de analyse: 57,75 EUR
Ageas, opvolger van Fortis, is een internationale verzekeringsholding die actief is in België en 12 andere landen in Europa en Azië. BNP Paribas heeft na de overdracht van het 25%-belang in AG Insurance aan Ageas een belang van 24,1% in Ageas in handen en de Belgische overheid 6%.
