Onze strategieën en modelportefeuilles

Het aandelengedeelte dat we aanraden, steunt vooral op de aankoop van gediversifieerde aandelenfondsen, meer dan op aandelen van individuele ondernemingen.

Door voor fondsen te kiezen (o.a. ook trackers) kunnen beleggers al met een beperktere inleg toch een blootstelling verkrijgen aan aandelenmarkten van geografische zones en landen waarvan de vooruitzichten veelbelovend ogen op basis van economische en beursgerelateerde criteria. Het gaat hier in hoofdzaak om parameters zoals de verwachtingen voor de economische groei en de inflatie, de verwachte wisselkoersevolutie van de lokale munt, en de verwachte evolutie van het waarderingsniveau van de lokale aandelenmarkten.

Dit alles wordt bekeken binnen een kader van risicobeheersing, via een diversificatie die afgestemd is op het risiconiveau van het beleggersprofiel.

Voor een dynamische strategie, die voluit gaat voor een maximaal rendement over een langere termijn, kan het aandelengedeelte op bepaalde momenten oplopen tot 100% van de totale portefeuille.

Het obligatiegedeelte dat we aanraden, steunt vooral op de aankoop van gediversifieerde obligatiefondsen, meer dan op individuele obligaties van overheden of van bedrijven (waarbij die laatste vaak als riskanter worden beschouwd).

Door voor fondsen te kiezen, kunnen beleggers al met een beperktere inleg toch een blootstelling verkrijgen aan obligatiemarkten die een gunstige verhouding bieden tussen risico en rendement, en dan met name inzake de geboden rentevoeten, de verwachte evolutie van de munt, het risico gekoppeld aan de emittenten, en de looptijd van de obligaties in kwestie.

Dit alles wordt bekeken binnen een kader van risicobeheersing, via een diversificatie die afgestemd is op het risiconiveau van het beleggersprofiel.

Voor een dynamische strategie, die voluit gaat voor een maximaal rendement op langere termijn, is het gewicht van financiële activa die doorgaans als minder risicovol worden beschouwd (obligaties, verzekeringen en cash) beperkt in vergelijking met strategieën die meer inzetten op het beperken van de risico's.