De coupons van de nieuwe staatsbons zijn bekend!

Men had de Belgische spaarder wat meer kunnen verwennen. Die moet nu immers genoegen nemen met 3% bruto op de staatsbon op 1 jaar, terwijl het rendement op een Belgische staatslening bijna 3,50% bedraagt. 
Bent u klant bij een bank die haar spaarders goede voorwaarden biedt, dan hebt u bij die bank wellicht toegang tot producten die interessanter zijn. 
Is dat niet zo, dan kan de staatsbon voor u mogelijk wel interessant zijn. 
Kies in dat geval voor de bon op 1 jaar. 

Registreer u op onze site en volg onze aanbevelingen om in obligaties te beleggen

De voorwaarden 

Er worden twee staatsbons uitgegeven:
- een staatsbon op 1 jaar (4 maart 2024-2025, ISIN-code: BE3871294240)
- een staatsbon op 3 jaar (4 maart 2024-2027, ISIN-code: BE3871295254)

Het minimaal te beleggen bedrag is in beide gevallen 100 euro.

Op de einddatum, dus over respectievelijk 1 of 3 jaar, zal onze federale overheid u uw begininleg terugbetalen. 

Daarnaast krijgt u ook:
- voor de bon op 1 jaar een eenmalige coupon van 3% bruto
- voor de bon op 3 jaar een jaarlijkse coupon van 2,5% bruto

Voor beide looptijden zal de coupon onderworpen zijn aan de standaard roerende voorheffing (momenteel 30%), rechtstreeks ingehouden aan de bron. 
De nettocoupon zal dus bedragen :
- 2,10% voor de staatsbon op 1 jaar
- 1,75% voor de staatsbon op 3 jaar

Kapitaalgarantie op einddatum 

De Belgische overheid waarborgt de terugbetaling van uw kapitaal, maar opgelet, die garantie geldt uitsluitend op de eindvervaldag van de staatsbons. Tijdens de looptijd kan de prijs van een staatsbon variëren, zowel naar omhoog als naar beneden, in functie van de evolutie van de marktrente.
Als u dus vervroegd uw staatsbons zou (moeten) verkopen, dan kan het zijn dat u minder terugkrijgt dan uw startkapitaal.
Teken dus enkel in met kapitaal dat u normaal probleemloos kunt missen tot aan de einddatum. 

Kiezen voor 1 jaar of voor 3 jaar?

Het rendement op de staatsbon op 1 jaar ligt hoger dan dat op de bon op 3 jaar. De kans is dan ook groot dat de meeste spaarders voor de eerste zullen kiezen. Weet wel dat u het geld dat over 1 jaar opnieuw vrijkomt, op dat moment wellicht zult moeten herbeleggen tegen lagere voorwaarden. Men verwacht immers dat de obligatierente zal dalen. De bon op 3 jaar beschermt u gedurende drie jaar tegen een rentedaling. 

Maar de obligatierente moet al een eind dalen om het verschil ten opzichte van de bon op 1 jaar goed te maken. Als u graag in de staatsbons belegt, kiest u naar onze mening dus best voor de bon op 1 jaar. 

Op welke manier intekenen?

De intekenperiode voor de nieuwe staatsbons loopt van donderdag 22 februari tot en met vrijdag 1 maart (t.e.m. donderdag 29 februari indien u rechtstreeks intekent via de Dienst van de Grootboeken). 

Maar opgelet: de regering behoudt zich het recht voor om de inschrijvingen af te sluiten zodra er in totaal 6 miljard euro werd opgehaald. De kans op vervroegde afsluiting is dus groot. Wilt u intekenen, doe dat dan zo snel mogelijk. Wie eerst komt, die eerst maalt...

De meeste banken bieden de mogelijkheid aan om in te tekenen op de staatsbons, die dan op uw effectenrekening geplaatst zullen worden (hebt u die nog niet, dan zal er een effectenrekening geopend worden). 
U kunt hiervoor terecht bij:
ABN AMRO, Axa, Bank Degroof Petercam, Belfius, Beobank, BNP Paribas Fortis, CBC, Crelan, Deutsche Bank, ING, KBC, Keytrade Bank, Leleux, MeDirect, Van De Put & Co et VDK bank.

Opgelet!
Sommige banken rekenen kosten aan om uw staatsbons op een effectenrekening te bewaren. Dat gaat uiteraard ten koste van uw rendement. 
Dit is onder meer het geval bij:
Axa, Belfius, BNP Paribas Fortis, Crelan, Deutsche Bank, ING en VDK bank. 

We geven nog mee dat de online speler MeDirect een premie biedt van 0,20% van het intekenbedrag aan iedereen (zowel bestaande als nieuwe klanten) die via hen intekent op de nieuwe staatsbons. Bent u nog geen klant bij deze bank, dan is dit aanbod misschien een gelegenheid om het te worden (MeDirect biedt overigens ook goede voorwaarden op spaarrekeningen). 

Als u niet wilt intekenen via een bank (bijvoorbeeld om bewaarloon te vermijden), dan kunt u ook altijd gratis online intekenen via de Dienst van de Grootboeken, die verbonden is aan de FOD Financiën (www.destaatsbon.be). Ter herinnering: de intekenperiode sluit dan wel een dagje vroeger, op donderdag 29 februari, als ze tegen dan nog niet vervroegd is afgesloten.

Nieuwe staatsbons interessanter dan spaarrekeningen?

De beste voorwaarden op spaarrekeningen vindt u vandaag bij:

- NIBC (Getrouwheidsrekening)
basisrente van 1,20% en getrouwheidspremie van 1,80% (samen 3%)

- Santander Consumer Bank (Vision Plus)
basisrente van 1,05% en getrouwheidspremie van 1,80% (samen 2,85%)

- MeDirect (Essential Sparen)
basisrente van 2% en getrouwheidspremie van 0,80% (samen 2,80%)
Opgelet, het saldo op deze rekening mag maximaal 25 000 EUR bedragen.

Dat is telkens meer dan wat de staatsbons bieden. Hou er wel rekening mee dat enkel de getrouwheidspremie 1 jaar lang gewaarborgd is, de basisrente kan op elk moment (naar boven of naar beneden) aangepast worden. Maar gezien het significante rendementsverschil t.o.v. de staatsbons, geven we toch de voorkeur aan de bovenstaande spaarrekeningen. 

Bent u geen klant bij deze banken, en ook niet bereid om het te worden, analyseer dan goed hoeveel uw spaarrekening opbrengt. Is dat (gevoelig) minder dan de staatsbons, dan hebt u meteen een reden om in te tekenen. 

Nieuwe staatsbons interessanter dan termijnrekeningen?

Op een looptijd van 1 jaar bieden de beste termijnrekeningen momenteel een rendement van zowat 2% netto. U vindt deze rekeningen bij Deutsche Bank (2,06%, minimum van 100 000 euro), Triodos (2,03%, minimum 5 000 euro) en MeDirect (2%, minimum 100 euro).
Dat is minder dan het rendement op de staatsbon op 1 jaar.

Met een looptijd van 3 jaar vindt u de beste termijnrekeningen bij Europabank (2,03% netto, minimum  1000 EUR) en bij MeDirect (2% netto, minimum 100 EUR).
Dat is meer dan het rendement op de staatsbon op 3 jaar.

Opgelet, niet alle banken communiceren openlijk over hun tarieven. Het valt niet uit te sluiten dat sommige banken, om een te sterke uitstroom naar de staatbons te vermijden, tijdelijk dezelfde voorwaarden of zelfs betere voorwaarden bieden dan op de staatbons. Informeer u dus goed via hun website of rechtstreeks bij uw kantoorhouder alvorens u beslist om in te tekenen op de staatsbons. 

Nieuwe staatsbons interessanter dan spaarverzekeringen?

Dankzij de stijging van de obligatierente kunnen verzekeraars opnieuw interessantere rendementen behalen op hun onderliggende beleggingsportefeuilles. 
Zo bood de spaarverzekering Allianz Invest for Life3A My Future in 2023 een totaal rendement van 3% (vóór kosten en taksen).

Ook op nieuwe stortingen bieden verzekeraars terug hogere gewaarborgde rentevoeten: bij de gulste contracten liggen die tussen 2 en 2,65%, telkens gewaarborgd tot 8 jaar na storting. 

Hoewel de rendementen op spaarverzekeringen ogenschijnlijk aantrekkelijk lijken in vergelijking met de nieuwe staatsbons, dringen er zich twee belangrijke kanttekeningen op. 

Ten eerste zijn spaarverzekeringen enkel interessant voor geld dat u minstens 8 jaar lang denkt te kunnen missen. Haalt u uw geld af alvorens het contract 8 jaar is, dan zal de roerende voorheffing (berekend tegen een forfaitair tarief van 4,75% op jaarbasis) een flinke hap uit uw rendement nemen. Na 8 jaar zijn geldopnames wel volledig vrijgesteld van roerende voorheffing. 

Ten tweede moet u rekening houden met de kosten:
- taks op nieuwe stortingen (2%)
- instapkosten (bij sommige maatschappijen bedragen die maar 1% of tijdelijk zelfs 0%, maar bij andere kunnen ze oplopen tot wel 3% of meer)
- uitstapkosten wanneer u geld opneemt tijdens de eerste 8 jaar (en soms ook nog daarna). 

Alles bij mekaar liggen de nettorendementen op spaarverzekeringen veeleer in de buurt van 2% voor de gulste contracten, niet zozeer in de richting van 3% (ook al pakt men graag met die cijfers soms uit). 

Overweeg enkel om in te tekenen op een spaarverzekering indien u uw centen 8 jaar kunt missen en de instapkosten maximaal 1% bedragen.

Nieuwe staatsbons interessanter dan obligaties?

Er zijn enkele obligaties die iets meer bieden dan de nieuwe Belgische staatsbon op 1 jaar. Dat is het geval voor de nulcouponobligatie van Duitsland (ISIN-code DE0001141810), die u kunt kopen tegen een prijs die onder de terugbetalingswaarde op de einddatum (11/04/2025) ligt.
Rekening houdend met 0,75% aankoopkosten, bedraagt het nettorendement van deze lening 2,50%. 

Op een looptijd van 3 jaar kunt u op de secundaire markt obligaties vinden die meer bieden dan de nieuwe Belgische bon op 3 jaar. Zo laat de makelaar Goldwasser Exchange weten dat de obligatie van Goldman Sachs (ISIN-code XS2292954893) erg populair is. Ze heeft een looptijd van 3 jaar en 11 maanden en biedt een nettorendement van 3,05% op jaarbasis. Opgelet: de financiële soliditeit van deze emittent is wel lager dan die van onze Belgische overheid (al lijkt de kans op een faillissement vóór 2028 ons klein).

Nieuwe staatsbons interessanter dan crowdlending?

Via online platformen voor crowdlending, zoals Look&Fin, BeeBonds en EccoNova, kunt u rechtstreeks financiering verstrekken aan bedrijven. 

Veel van die leningen zijn vrij riskant, maar er worden ook verzekerde leningen aangeboden. Dat betekent dat, wanneer het bedrijf waaraan u leent zelf niet meer in staat is om zijn verplichtingen na te komen, een schuldverzekeraar (Atradius met name) tussenbeide komt. 

Recentelijk was het bijvoorbeeld mogelijk om via Look&Fin in te tekenen op zo'n lening met een looptijd van 24 maanden en een nettorendement van 3,85%. Bij Beebonds was er een lening met een looptijd van 2 jaar en een rendement van 4,90% netto op jaarbasis.

Er worden op deze platformen regelmatig nieuwe projecten toegevoegd. Opgelet, dat een lening verzekerd is, betekent niet dat de terugbetaling ervan 100% gewaarborgd is. Daarvoor mag de verzekeraar (Atradius) immers niet in de financiële problemen komen. Tot slot zijn er soms ook bepaalde clausules (bijvoorbeeld frauduleuze praktijken door de bedrijfsleider van het gefinancierde bedrijf) die ervoor kunnen zorgen dat de verzekeraar niet tussenkomt. 

Crowdlending kan interessant zijn, maar besteed per project hoe dan ook nooit meer dan 2 à 3% van uw kapitaal.