Royal Dutch Shell A

GB00B03MLX29
E-mailalert
Toevoegen aan portefeuille
26,83 EUR 18/01/2019 17:36 Amsterdam
0,64 EUR (2,42 %) Wijziging sinds laatste afsluiting
24,95 31,35  52 weken min max
-2,98 % Rendement 1 jaar
6,30 % Dividendrendement
Alle details
Premium inhoud

De adviezen van onze experten en onze beoordelingen zijn enkel voorbehouden voor abonnees. Krijg 5 gratis credits om deze inhoud te ontdekken.

Hoe komen we tot ons advies?

Artikels

  • Analyse
    Royal Dutch Shell heeft haar strategie voortgezet 12 dagen geleden - maandag 7 januari 2019
    De groep heeft activa verkocht.
     
     
     
     

    De adviezen van onze experten en onze beoordelingen zijn enkel voorbehouden voor abonnees. Krijg 5 gratis credits om deze inhoud te ontdekken.

    Ik wil toegang tot deze inhoud!
  • Analyse
    Royal Dutch wil zijn koolstofvoetafdruk verkleinen 1 maand geleden - maandag 10 december 2018
    De groep legt doelstellingen vast die ze vanaf 2020 wil nastreven.

    Het aandeel is correct gewaardeerd.
    HOUDEN.

    De groep wil vanaf 2020 haar koolstofvoetafdruk verkleinen. Al blijft ze vaag over haar engagement, de aandeelhoudersactivisten die de groep hiervoor onder druk zetten, konden het nieuws wel smaken (menen dat de koolstofafdruk op termijn een risico vormt voor de oliesector). Royal Dutch gaf geen details over de kosten van de voorziene maatregelen.

    Koers op het moment van de analyse: 25,55 EUR

    Royal Dutch Shell is een Brits-Nederlandse, geïntegreerde olie- en aardgasgroep (actief in exploratie, productie, raffinage, distributie en petrochemie). De groep kan bogen op de grootste beurskapitalisatie in de Europese oliesector. Het overgenomen British Gas werd volledig geïntegreerd.

    Deel dit artikel

  • Analyse
    Royal Dutch gaat eigen aandelen inkopen 2 maanden geleden - dinsdag 6 november 2018
    De hogere olieprijzen van de voorbije maanden vertalen zich voor Royal Dutch in een goede financiële gezondheid.

    Ook het groeiplan werd bevestigd.
    HOUDEN.

    De winst van Royal Dutch in het 3de kwartaal bleef iets onder de verwachtingen en de omzet steeg minder sterk dan bij Total of BP, maar de cashflow piekt wel op een niveau dat niet meer werd gehaald sinds 2014: 12,1 miljard dollar. Dat maakt het voor de groep mogelijk om te investeren (5,8 miljard), een dividend uit te keren (3,9 miljard), de schuld wat af te bouwen (die wel iets hoger blijft dan bij de grote concurrenten), en tot slot ook om een aandeleninkoopplan te lanceren (1,4 miljard) en zo de aandeelhouders te bedienen op hun wenken. Aan het einde van het 3de kwartaal kon Royal Dutch dus bogen op solide financiën, die het mogelijk maken om sereen naar de komende jaren te kijken en daarin te blijven investeren (±25 à 30 miljard dollar per jaar) en de productie verder op te voeren (o.a. offshoreboringen op grote diepte in Brazilië en de Golf van Mexico, lng in Canada). Op kortere termijn zal de winst lijden onder de huidige terugval van de olieprijzen (toename van het aanbod door versoepeling Amerikaanse sancties tegen Iran), maar we handhaven niettemin onze winstramingen op 2,30 EUR per aandeel voor 2018 en op 2,50 EUR voor 2019.

    Koers op het moment van de analyse: 27,79 EUR

    Royal Dutch Shell is een Brits-Nederlandse, geïntegreerde olie- en aardgasgroep (actief in exploratie, productie, raffinage, distributie en petrochemie). De groep kan bogen op de grootste beurskapitalisatie in de Europese oliesector. Het overgenomen British Gas werd volledig geïntegreerd.

    Deel dit artikel

  • Analyse
    Royal Dutch profiteert van de hoge olieprijs 3 maanden geleden - dinsdag 9 oktober 2018
    De groep kondigt een grote investering aan op het vlak van lng in Canada.

    Een aanzienlijke investering die de groep zich kan veroorloven zolang de olieprijs hoog blijft.
    HOUDEN
    .

    De oliegroep profiteert van de remonte van de olieprijs. In dit opzicht kondigt ze een grote investering aan (met partners) op het vlak van lng in Canada, een markt waarop ze een belangrijke speler is sinds de overname van British Gas in 2015. Royal Dutch zal de volgende ±6 jaar 14 miljard dollar in het project pompen. Gezien de groep jaarlijks in totaal 25 à 30 miljard dollar investeert, gaat het om een vrij grote operatie. Het consortium dat het project beheert, zal een fabriek bouwen voor het vloeibaar maken van gas, een oliepijpleiding en een zeeterminal om de geproduceerde lng te kunnen exporteren naar Azië, waar de vraag naar lng alsmaar groeit. Het project zou vanaf 2024 operationeel moeten zijn. Gezien haar liquiditeitengeneratie heeft de groep geen moeite om dergelijke investeringen te financieren en tegelijk de aandeelhouder te vergoeden (via dividenden en de inkoop van eigen aandelen). Wel zal de olieprijs hoog moeten blijven. Is dit niet geval, dan zou de groep financieel gezien in nauwe schoentjes kunnen terechtkomen. Gezien de schuld nog iets te hoog ligt, zal ze mogelijks nog activa moeten verkopen. Hoe dan ook, momenteel handhaven we onze winstramingen per aandeel op 2,30 EUR voor 2018 en 2,50 EUR voor 2019.

    Koers op het moment van de analyse: 29,28 EUR

    Royal Dutch Shell is een Brits-Nederlandse, geïntegreerde olie- en aardgasgroep (actief in exploratie, productie, raffinage, distributie en petrochemie). De groep kan bogen op de grootste beurskapitalisatie in de Europese oliesector. Het overgenomen British Gas werd volledig geïntegreerd.

    Deel dit artikel

  • Analyse
    Royal Dutch kondigt eindelijk zijn inkoopprogramma aan 5 maanden geleden - vrijdag 3 augustus 2018
    De groep heeft ook eerder zwakke kwartaalcijfers, die weliswaar aan de verwachtingen voldeden, gepubliceerd.

    Voor het dividendrendement:
    HOUDEN.

    Royal Dutch kondigt eindelijk zijn plan voor de inkoop van eigen aandelen aan: het gaat over een bedrag van 25 miljard dollar tussen 2018 en 2020.
    En dit ondanks een schuld die in vergelijking met deze van de grote concurrenten nog steeds aan de hoge kant ligt.

    Dit plan lijkt ons niet echt hooggegrepen. Met een olieprijs die rond de 70 USD blijft hangen, is Royal Dutch in staat om elk jaar ongeveer 23 miljard dollar aan liquiditeiten te genereren (na investeringen), die aan de aandeelhouder kunnen worden uitgekeerd.

    Bovendien is het resultaat van het tweede kwartaal niet echt om over naar huis te schrijven (weldegelijk volgens onze verwachtingen maar toch zwak). En de directie blaakt voor het lopende kwartaal niet van vertrouwen. Er zijn geen redenen dus om ons rond dit aandeel optimistischer dan voorheen op te stellen.

    Zijn hoge dividendrendement (5,4% bruto) rechtvaardigt niettemin het aanhouden van het aandeel.

    Koers op het moment van de analyse: 28,48 EUR

    Royal Dutch Shell is een Brits-Nederlandse, geïntegreerde olie- en aardgasgroep (actief in exploratie, productie, raffinage, distributie en petrochemie). De groep kan bogen op de grootste beurskapitalisatie in de Europese oliesector. Het overgenomen British Gas werd volledig geïntegreerd.

    Deel dit artikel

Meer

Belangrijke gegevens

Identiteitskaart

Maximumkoers afgelopen 12 maanden 31,35 EUR
Minimumkoers afgelopen 12 maanden 24,95 EUR
ISIN-code GB00B03MLX29
Beurs Amsterdam
Noteert op Euronext Brussel nee
Bèta 0,50
Volatiliteit 20,98 %
Aantal bestaande aandelen 4.544.414.000
Beurskapitalisatie (in miljard) 119,02 EUR
Sector Energie en Nutsbedrijven
Transactievolume (gemiddeld / dag / x 1 000) 240.713 EUR
Score corporate governance 5

Sleutelcijfers per aandeel (EUR)

2019 (e) 2018 (e) 2017 (e) 2016
Dividend 1,65 1,55 1,59 1,70
Courante winst 2,50 2,30 1,28 0,53
Nettowinst 2,50 2,30 1,28 0,53
Courante cashflow 5,00 4,80 3,80 3,29
Netto cashflow 5,00 4,80 3,80 3,29
EBIT 2,50 2,20 1,70 1,02
EBITDA 5,50 5,20 4,70 3,90
Boekwaarde 20,85 20,00 19,00 21,81
Tastbare boekwaarde 19,65 18,80 18,00 20,29

Prestaties (in euro)

Royal Dutch Shell A Stoxx Europe 600 S&P 500
Rendement 3 maanden -6,28 % -3,52 % -4,93 %
Rendement 6 maanden -8,40 % -8,90 % -3,67 %
Rendement 1 jaar -2,98 % -11,87 % 1,19 %
Rendement 5 jaar 6,38 % 0,87 % 11,30 %

Financiële ratio's van het bedrijf

2018 (e) 2017 (e) 2016 2015
Pay out - - 214,21 % 489,27 %
Current ratio - - 1,17 1,32
Return on equity - - 2,45 % 1,19 %
Total return on equity - - 2,45 % 1,19 %
Brutomarge - - - -
Nettomarge - - 1,99 % 0,82 %
EBIT marge - - 3,67 % 0,15 %
EBITDA marge - - 14,08 % 10,10 %
Belastingvoet - - 14,79 % -7,47 %
Gearing - - 38,91 16,22
Eigen vermogen/ Balanstotaal - - 45,84 % 48,25 %

Beursgegevens per aandeel

2019 (e) 2018 (e)
Dividendrendement 6,30 % 5,92 %
Koers/ Courante winst 10,48 11,39
Koers/ Courante cashflow 5,24 5,46
Koers/ Boekwaarde 1,26 1,31
Koers/ Tastbare boekwaarde 1,33 1,39
Prijs per netto vermogenswaarde - -
Verwacht rendement op lange termijn 9,43 % -

(e) : raming

×
Vertel ons wat u denkt
royal-dutch-shell-a
In welke mate zou u deze webpagina aanbevelen aan uw vrienden en familie ? Geef een score tussen 1 (zeker niet) en 10 (zeker) *
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
Opmerkingen (optioneel)
Verzenden